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最新IPO中介過會率和收費分析:哪些機構過會率高且收費低?

發布日期:2022-12-10 00:00:00 瀏覽量:0

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截至2022年12月9日,今年共有524家上會企業,494家通過,26家未通過,4家暫緩審議(二次上會以最終結果為準),2022年以來上會通過率為94.27%

524家上會企業共有95家來自滬深主板、117家來自科創板、212家來自創業板、100家來自北交所。共有64家保薦機構32家會計師事務所71家律師事務所擔任這524家企業的IPO工作
本文統計了2022年以來中介機構IPO的過會率,以及2022年以來中介機構輔導企業上市以后披露的收費情況。
1

保薦機構排名

2022年以來共有64家券商參與524家企業的上會工作,其中,過會率100%的券商共有42家,占比約2/3;過會率在90%以上的券商共有8家;過會率80%以上不足90%的券商共有6家,過會率不足80%的共有6家。
保薦費率采用2022年以來中介機構輔導上市企業的每家的保薦費用/融資金額的平均值。
平均費用采用2022年以來中介機構輔導上市企業的保薦費用總和除以上市數量。
券商IPO過會總數前十名:
第一名:中信證券(51家)
第二名:中信建投證券(50家)
第三名:海通證券(33家)
第四名:國泰君安證券(29家)
第五名:華泰聯合證券(26家)
第六名:民生證券(24家)
第七名:國金證券、中金公司(22家)
第九名:國信證券(21家)
第十名:申萬宏源證券(20家)
券商IPO過會總數前十名中,國泰君安證券、華泰聯合證券、申萬宏源證券這3家券商過會率100%。
券商IPO過會總數前十名中,平均保薦費率最低的前3家券商為中信證券(5.82%)、中金公司(6.20%)、中信建投證券(6.21%)。

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2022年以來保薦費率分布情況:

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保薦機構輔導的企業上市后披露的保薦費率如圖所示,可以看到,保薦費率呈正態分布,58%的企業保薦費率集中在6%~9%之間

2022年以來保薦費用分布情況:

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保薦機構輔導的企業上市后披露的每單保薦費用如圖所示,可以看到,43%的企業保薦費用集中分布在4000萬~8000萬之間

2

會計師事務所排名

2022年以來共有32家會所參與524家企業的上會工作,其中,過會率100%的會所共有18家,占比56%;過會率在90%以上的會所共有8家;過會率不足90%的共有6家。
審計費率采用2022年以來中介機構輔導上市企業的每家的審計費用/融資金額的平均值。
平均費用采用2022年以來中介機構輔導上市企業的審計費用總和除以上市數量。
會所IPO過會總數前十名:
第一名:天健(114家)
第二名:立信(67家)
第三名:容誠(54家)
第四名:大華(48家)
第五名:天職國際(36家)
第六名:中匯(25家)
第七名:信永中和(24家)
第八名:致同(23家)
第九名:中審眾環(16家)
第十名:大信(12家)
會所IPO過會總數前十名中,過會率最高的前3家會所為中審眾環(100%)、天健(98.28%)、致同(95.83%)
會所IPO過會總數前十名中,平均審計費率最低的前3家會所為致同(1.17%)、立信(1.17%)、天職國際(1.28%)。


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2022年以來審計費率分布情況:


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2022年以來上市企業披露的審計費率如圖所示,可以看到,60%的企業審計費率在1.5%以下。


2022年以來審計費用分布情況:


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2022年以來上市企業披露的每單審計費用分布情況如圖所示,可以看到,大部分企業的審計費用在800萬~1200萬之間。

3

律師事務所排名

2022年以來共有71家律所參與524家企業的上會工作,其中,過會率100%的律所共有51家,占比72%;過會率在90%以上的律所共有10家;過會率不足90%的共有10家。
律師費率采用2022年以來中介機構輔導上市企業的每家的律師費用/融資金額的平均值。
平均費用采用2022年以來中介機構輔導上市企業的律師費用總和除以上市數量。
律所IPO過會總數前十名:
第一名:錦天城(66家)
第二名:中倫(51家)
第三名:德恒(39家)
第四名:金杜(24家)
第五名:君合(20家)
第六名:信達(18家)
第七名:國浩(上海)、國楓(17家)
第九名:國浩(杭州)、康達(16家)
律所IPO過會總數前十名中,過會率最高的前3家律所為康達(100%)、錦天城(97.06%)、德恒(95.12%)。
律所IPO過會總數前十名中,平均律師費率最低的前3名律所為康達(0.54%)、國楓(0.56%)、信達(0.69%)、中倫(0.69%)。

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2022年以來律師費率分布情況:

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2022年以來上市企業披露的每單律師費用分布情況如圖所示,可以看到,律師費用呈正態分布,大部分企業的律師費用在400萬~600萬之間

4

小結

中介機構IPO過會總數前十名中,過會率最高的前三名分別是:
券商:國泰君安證券、華泰聯合證券、申萬宏源證券
會所:中審眾環、天健、致同
律所:康達、錦天城、德恒
中介機構IPO過會總數前十名中,發行費率最低的前三名分別是:
券商:中信證券、中金公司、中信建投證券
會所:致同、立信、天職國際
律所:康達、國楓、信達、中倫
2022年以來已上市公司中,中介機構費用分布情況如下:
保薦費率:集中在6%~9%之間;保薦費用:集中在4000萬~8000萬之間
審計費率:集中在1.5%以下;審計費用:集中在800萬~1200萬之間
律師費率:集中在1%以下;律師費用:集中在400萬~600萬之間